SOS Limited (NYSE:SOS) se dispara un 26%, pero podría tener un problema

Las acciones de SOS Limited(NYSE:SOS) han retrocedido un considerable 26% en el último mes, invirtiendo buena parte de su sólido rendimiento reciente. En lugar de verse recompensados, los accionistas que ya han aguantado durante los últimos doce meses se enfrentan ahora a una caída del 47%.

Tras la fuerte caída del precio, SOS puede estar enviando señales alcistas en este momento con su ratio precio/ventas (o "P/S") de 0,2x, ya que casi la mitad de todas las empresas del sector de Servicios Profesionales en Estados Unidos tienen ratios P/S superiores a 1,3x e incluso P/S superiores a 4x no son inusuales. Aunque no es prudente tomar el P/S al pie de la letra, ya que puede haber una explicación de por qué es limitado.

Vea nuestro último análisis de SOS

¿Qué significa la relación precio/ventas de SOS para los accionistas?

El crecimiento de los ingresos alcanzado por SOS en el último año sería más que aceptable para la mayoría de las empresas. Una posibilidad es que el P/S sea bajo porque los inversores piensan que este respetable crecimiento de los ingresos podría en realidad tener un rendimiento inferior al del sector en general en un futuro próximo. Si no es así, los accionistas actuales tienen motivos para ser optimistas sobre la evolución futura de la cotización.

No tenemos previsiones de los analistas, pero puede ver cómo las tendencias recientes están preparando a la empresa para el futuro consultando nuestro informegratuito sobre los beneficios, los ingresos y el flujo de caja de SOS.

¿Se prevé un crecimiento de los ingresos de SOS?

Hay una suposición inherente de que una empresa debe tener un rendimiento inferior al del sector para que los ratios P/S como el de SOS se consideren razonables.

Si echamos la vista atrás, vemos que la empresa consiguió aumentar sus ingresos un 14% el año pasado. En los últimos tres años se ha registrado un increíble aumento global de los ingresos, aunque el rendimiento de los últimos 12 meses fue regular. En consecuencia, los accionistas habrían estado encantados con estas tasas de crecimiento de los ingresos a medio plazo.

Si se compara con la previsión de crecimiento a un año del sector del 6,9%, la trayectoria más reciente de los ingresos a medio plazo es notablemente más atractiva.

Teniendo esto en cuenta, nos parece intrigante que el PER de SOS no sea tan alto en comparación con el de sus homólogos del sector. Parece que la mayoría de los inversores no están convencidos de que la empresa pueda mantener sus recientes tasas de crecimiento.

¿Qué significa la P/S de SOS para los inversores?

La relación precio/valor de SOS ha caído a la par que su cotización. Diríamos que el poder de la relación precio/ventas no es principalmente como instrumento de valoración, sino más bien para calibrar el sentimiento actual de los inversores y las expectativas futuras.

Nos sorprende mucho ver que SOS cotiza actualmente con una relación precio/ventas muy inferior a la prevista, ya que su reciente crecimiento a tres años es superior a la previsión general del sector. Cuando vemos unos ingresos elevados con un crecimiento superior al del sector, suponemos que existen algunos riesgos subyacentes significativos para la capacidad de la empresa de ganar dinero, lo que ejerce una presión a la baja sobre el ratio P/S. Aunque la evolución reciente de los ingresos a medio plazo sugiere que el riesgo de caída de la cotización es bajo, los inversores parecen percibir la probabilidad de fluctuaciones de los ingresos en el futuro.

No olvide que puede haber otros riesgos. Por ejemplo, hemos identificado 4 señales de advertencia para SOS ( 1 no nos gusta demasiado) que debería tener en cuenta.

Si estos riesgos le hacen reconsiderar su opinión sobre SOS, explore nuestra lista interactiva de valores de alta calidad para hacerse una idea de qué más hay ahí fuera.

¿Algún comentario sobre este artículo? ¿Le preocupa el contenido? Póngase en contacto con nosotros directamente. Si lo prefiere, envíe un correo electrónico a editorial-team (at) simplywallst.com.

Este artículo de Simply Wall St es de carácter general. Proporcionamos comentarios basados únicamente en datos históricos y previsiones de analistas utilizando una metodología imparcial y nuestros artículos no pretenden ser un asesoramiento financiero. No constituyen una recomendación de compra o venta de valores y no tienen en cuenta sus objetivos ni su situación financiera. Nuestro objetivo es ofrecerle un análisis a largo plazo basado en datos fundamentales. Tenga en cuenta que nuestro análisis puede no tener en cuenta los últimos anuncios de empresas sensibles a los precios o el material cualitativo. Simply Wall St no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados.