在新光钢铁有限公司（TWSE:2031）除息前买入是否明智？

新光钢铁有限公司（TWSE:2031）的股票将在四天后进行除息交易。 通常情况下，除息日是公司确定有资格收取股息的股东的记录日之前的一个工作日。 了解除息日非常重要，因为任何股票交易都必须在记录日或之前完成。 换句话说，投资者可以在 7 月 3 日之前购买新光钢铁的股票，以便有资格获得将于 8 月 1 日支付的股息。

该公司下一次派发的股利为每股新台币 3.00 元。去年，公司共向股东分红 3.00 新台币。 根据去年的派息情况，以目前 64.00 新台币的股价计算，新光钢铁股票的追踪收益率约为 4.7%。 对于长期持有者来说，股息是投资回报的主要来源，但前提是股息必须持续支付。 因此，读者应经常查看新光钢铁的股息是否能够增长，或股息是否可能被削减。

查看我们对新光钢铁的最新分析

股息通常从公司利润中支付，因此如果一家公司支付的股息高于其赚取的利润，那么其股息通常会面临更大的削减风险。 新光钢铁去年派发的股息占其利润的 49%，非常可观。 尽管如此，即使是高利润公司有时也可能无法产生足够的现金来支付股息，这就是为什么我们应该经常检查现金流是否足以支付股息。 该公司将其自由现金流的 39% 用作股息，这对大多数公司来说都是一个舒适的派息水平。

利润和现金流都能覆盖股息，这一点令人鼓舞。这通常表明，只要盈利不急剧下降，股息是可持续的。

点击这里查看该公司的派息率，以及分析师对其未来股息的估计。

盈利和股息一直在增长吗？

每股收益持续增长的公司通常是最好的股息股，因为它们通常更容易实现每股股息的增长。 如果盈利下降，公司被迫削减股息，投资者可能会眼睁睁地看着自己的投资价值化为乌有。 因此，我们很高兴看到新光钢铁的每股收益在过去五年里每年增长 14%。 每股收益快速增长，而且该公司将一半以上的收益留在了企业内部；这是一个很有吸引力的组合，表明该公司正专注于再投资，以进一步提高收益。 从分红的角度来看，快速增长且大量进行再投资的企业是很有吸引力的，尤其是因为它们往往可以在以后提高派息率。

大多数投资者评估公司分红前景的主要方法是查看历史分红增长率。 在过去 10 年中，新光钢铁平均每年提高股息约 20%。 在过去几年里，每股收益和股息都在快速增长，这令人振奋。

最后的启示

新光钢铁是一只有吸引力的股息股，还是最好束之高阁？ 新光钢铁的每股收益不断增长，同时派息占其收益和现金流的比例较低，这是一件好事。令人失望的是，股息在过去至少被削减过一次，但从目前的情况来看，低派息率表明新光钢铁对股息采取了保守的态度，这正是我们所喜欢的。 这是一个充满希望的组合，值得密切关注。

在这一点上，你需要研究新光钢铁面临的风险。 为此，你应该了解我们发现的新光钢铁的三个警告信号 （包括两个重大警告信号 ）。

如果您正在市场上寻找强劲的派息股，我们建议您查看我们精选的顶级派息股。

对本文有反馈意见？对内容有疑问？请 直接与我们 联系 。 或者，发送电子邮件至 editorial-team (at) simplywallst.com。

本文由 Simply Wall St 撰写，属一般性文章。我们仅根据历史数据和分析师预测，采用公正的方法提供评论，我们的文章无意作为财务建议。本文不构成买卖任何股票的建议，也不考虑您的目标或财务状况。我们旨在为您提供由基本面数据驱动的长期重点分析。请注意，我们的分析可能不包括最新的价格敏感公司公告或定性材料。Simply Wall St 不持有上述任何股票。

对本文有反馈意见？对内容有疑问？请直接与我们联系。 或发送电子邮件至editorial-team@simplywallst.com