MGE Energy'nin (NASDAQ:MGEE) Yaklaşan Temettüsünü Satın Almak Konusunda Neden İhtiyatlı Davranıyoruz?

Düzenli okuyucularımız Simply Wall St'de temettülerimizi sevdiğimizi bileceklerdir, bu nedenle MGE Energy, Inc.(NASDAQ:MGEE) şirketinin önümüzdeki 4 gün içinde temettüden çıkacağını görmek heyecan verici. Temettü çıkış tarihi genellikle, temettüyü alabilmek için şirketin defterlerinde hissedar olarak bulunmanız gereken son tarih olan kayıt tarihinden bir iş günü önce olacak şekilde belirlenir. Bu tarihte veya sonrasında yapılan herhangi bir hisse senedi alımı, kayıt tarihinde görünmeyen geç bir ödeme anlamına gelebileceğinden, temettü çıkış tarihi bilinmesi gereken önemli bir tarihtir. Diğer bir deyişle, yatırımcılar 15 Mart'ta ödenecek olan temettüden yararlanabilmek için MGE Energy hisselerini 29 Şubat'tan önce satın alabilirler.

Şirketin bir sonraki temettü ödemesi hisse başına 0,4275 ABD$ olacak ve son 12 ayda şirket hisse başına toplam 1,71 ABD$ ödeme yaptı. Son 12 aylık dağıtımlara bakıldığında, MGE Energy'nin 64,49 ABD$ olan mevcut hisse senedi fiyatı üzerinden yaklaşık %2,7'lik bir takip eden getirisi bulunmaktadır. Bu şirketi temettüsü için satın alıyorsanız, MGE Energy'nin temettüsünün güvenilir ve sürdürülebilir olup olmadığı konusunda bir fikriniz olmalıdır. Temettünün kazançlar tarafından karşılanıp karşılanmadığını ve büyüyüp büyümediğini görmemiz gerekiyor.

MGE Energy için en son analizimize bakın

Bir şirket kazandığından daha fazla temettü ödüyorsa, temettü sürdürülemez hale gelebilir - bu pek de ideal bir durum değildir. MGE Energy geçen yıl kazancının %51'ini yatırımcılara ödedi, bu da çoğu işletme için normal bir ödeme seviyesi. MGE Energy'nin temettüsünü karşılayacak kadar serbest nakit akışı yaratıp yaratmadığını değerlendirmek faydalı bir ikincil kontrol olabilir. Geçtiğimiz 12 ay boyunca serbest nakit akışının %390 gibi sürdürülemez yüksek bir oranını temettü olarak ödemiştir ki bu endişe vericidir. İşletmede kavrayamadığımız bir şey olmadığı sürece, bu durum gelecekte temettünün kesilmesi gerekebileceğine dair bir riske işaret ediyor olabilir.

MGE Energy, kâr olarak bildirdiğinden daha az temettü ödedi, ancak ne yazık ki temettüyü karşılayacak kadar nakit üretemedi. Nakit kraldır derler ve MGE Energy'nin nakit akışıyla karşılanmayan temettüleri tekrar tekrar ödemesi durumunda, bunu bir uyarı işareti olarak değerlendiririz.

MGE Energy'nin son 12 ayda kârının ne kadarını ödediğini görmek için buraya tıklayın.

Kazançlar ve Temettüler Artıyor mu?

Sürdürülebilir kazanç artışı sağlayan şirketlerdeki hisse senetleri genellikle en iyi temettü beklentilerini oluşturur, çünkü kazanç artarken temettüyü yükseltmek daha kolaydır. Yatırımcılar temettüleri sever, bu nedenle kazançlar düşer ve temettü azaltılırsa, bir hisse senedinin aynı anda yoğun bir şekilde satılmasını bekleyin. Bunu akılda tutarak, MGE Energy'deki istikrarlı büyümeden cesaret alıyoruz, hisse başına kazanç son beş yılda ortalama %6,0 arttı. Kazançlar istikrarlı bir oranda artıyor, ancak temettü ödemelerinin geçtiğimiz yıl şirketin nakit akışının çoğunu tüketmesinden endişe duyuyoruz.

Bir şirketin temettü beklentilerini ölçmenin bir diğer önemli yolu da geçmiş temettü büyüme oranını ölçmektir. Verilerimizin başlangıcından bu yana, 10 yıl önce, MGE Energy temettüsünü yılda ortalama yaklaşık %5,0 oranında artırdı. Kazançlar artarken şirketin temettüleri artırdığını görmek cesaret verici, bu da hissedarları ödüllendirmek için en azından bir miktar kurumsal ilgi olduğunu gösteriyor.

Özetlemek gerekirse

MGE Energy temettü ödemelerini sürdürmek için gerekenlere sahip mi? Hisse başına kazanç bir miktar arttı, ancak MGE Energy kârının yarısından fazlasını ödedi ve temettü serbest nakit akışı tarafından iyi karşılanmadı. Temettü perspektifinden bakıldığında, MGE Energy'den uzak durma eğilimindeyiz.

Yine de, MGE Energy ile ilgileniyorsanız ve daha fazlasını öğrenmek istiyorsanız, bu hisse senedinin hangi risklerle karşı karşıya olduğunu bilmek çok yararlı olacaktır. Yatırım riskleri açısından, MGE Energy ile ilgili 2 uyarı işareti tespit ettik ve bunları anlamak yatırım sürecinizin bir parçası olmalıdır.

Genel olarak, gördüğünüz ilk temettü hissesini satın almanızı tavsiye etmeyiz. İşte güçlü temettü ödeyen ilginç hisse senetlerinin derlenmiş bir listesi.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.