Vale a pena considerar a Bread Financial Holdings, Inc. (NYSE: BFH) por seus próximos dividendos?

A Bread Financial Holdings, Inc.(NYSE:BFH) está prestes a ser negociada ex-dividendo nos próximos 4 dias. A data ex-dividendo é um dia útil antes da data de registo de uma empresa, que é a data em que a empresa determina quais os accionistas que têm direito a receber um dividendo. A data ex-dividendo é importante porque qualquer transação sobre uma ação tem de ter sido liquidada antes da data de registo para ser elegível para um dividendo. Por outras palavras, os investidores podem comprar acções da Bread Financial Holdings antes de 9 de maio para poderem receber os dividendos, que serão pagos a 14 de junho.

O próximo pagamento de dividendos da empresa será de US$0,21 por ação e, nos últimos 12 meses, a empresa pagou um total de US$0,84 por ação. O total dos pagamentos de dividendos do ano passado mostra que a Bread Financial Holdings tem um rendimento de 2,1% sobre o preço atual das acções de 40,81 USD. Se comprar esta empresa pelos seus dividendos, deve ter uma ideia se os dividendos da Bread Financial Holdings são fiáveis e sustentáveis. É preciso ver se os dividendos estão cobertos pelos lucros e se estão a crescer.

Veja a nossa análise mais recente da Bread Financial Holdings

Os dividendos são normalmente pagos a partir dos lucros da empresa. Se uma empresa paga mais em dividendos do que ganhou em lucros, então o dividendo pode ser insustentável. A Bread Financial Holdings tem um rácio de pagamento baixo e conservador de apenas 10% do seu rendimento depois de impostos.

Quando uma empresa paga menos dividendos do que ganha em lucros, isso geralmente sugere que os seus dividendos são acessíveis. Quanto mais baixa for a percentagem dos lucros paga, maior será a margem de segurança para os dividendos se a empresa entrar numa fase de recessão.

Clique aqui para ver o índice de pagamento da empresa, além das estimativas dos analistas sobre seus dividendos futuros.

Os ganhos e os dividendos têm crescido?

Quando os ganhos diminuem, as empresas de dividendos tornam-se muito mais difíceis de analisar e possuir com segurança. Se os ganhos diminuírem e a empresa for forçada a cortar os seus dividendos, os investidores podem ver o valor do seu investimento a esfumar-se. Os leitores compreenderão, portanto, por que razão estamos preocupados com o facto de os lucros por ação da Bread Financial Holdings terem diminuído 13% ao ano nos últimos cinco anos. Um declínio tão acentuado lança dúvidas sobre a sustentabilidade futura dos dividendos.

Outra forma importante de medir as perspectivas de dividendos de uma empresa é medir a sua taxa histórica de crescimento dos dividendos. Os pagamentos de dividendos por ação da Bread Financial Holdings diminuíram 11% ao ano, em média, nos últimos oito anos, o que é pouco inspirador. Nunca é agradável ver os lucros e os dividendos a cair, mas pelo menos a administração reduziu os dividendos em vez de arriscar potencialmente a saúde da empresa numa tentativa de os manter.

Resumindo

Vale a pena comprar a Bread Financial Holdings pelos seus dividendos? Os lucros por ação diminuíram visivelmente nos últimos anos, embora gostemos que a empresa tenha um baixo rácio de pagamento. Isso pode sugerir que um corte nos dividendos pode não ser um grande risco no futuro próximo. Não estamos convencidos dos méritos da empresa e pensamos que pode haver melhores oportunidades no mercado.

Dito isto, se os dividendos não são a sua maior preocupação com a Bread Financial Holdings, deve conhecer os outros riscos que esta empresa enfrenta. Tenha em atenção que a Bread Financial Holdings está a mostrar 2 sinais de alerta na nossa análise de investimento, e 1 deles é potencialmente grave...

Em geral, não recomendamos a compra da primeira ação de dividendos que vir. Aqui está uma lista com curadoria de acções interessantes que pagam fortes dividendos.

Tem comentários sobre este artigo? Preocupado com o conteúdo? Entre em contacto connosco diretamente. Em alternativa, envie um e-mail para editorial-team (at) simplywallst.com.

Este artigo da Simply Wall St é de carácter geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos e previsões de analistas apenas utilizando uma metodologia imparcial e os nossos artigos não se destinam a ser um aconselhamento financeiro. Não constitui uma recomendação para comprar ou vender qualquer ação e não tem em conta os seus objectivos ou a sua situação financeira. O nosso objetivo é proporcionar-lhe uma análise orientada para o longo prazo, baseada em dados fundamentais. Note-se que a nossa análise pode não ter em conta os últimos anúncios de empresas sensíveis ao preço ou material qualitativo. Simply Wall St não detém qualquer posição nas acções mencionadas.