Los beneficios crecen en Ulta Beauty (NASDAQ:ULTA), pero a los accionistas siguen sin gustarles sus perspectivas

Es fácil igualar la rentabilidad global del mercado comprando un fondo indexado. Pero si se compran acciones individuales, puede ir tanto mejor como peor. Por desgracia, la cotización de Ulta Beauty, Inc.(NASDAQ:ULTA) ha caído un 17% en doce meses. Eso contrasta mal con la rentabilidad del mercado, del 25%. Por otro lado, la acción ha subido un 7,5% en tres años. En los últimos noventa días, la cotización ha caído un 27%. Esto podría estar relacionado con los recientes resultados financieros - puede ponerse al día sobre los datos más recientes leyendo nuestro informe sobre la empresa.

Dado que Ulta Beauty ha perdido 858 millones de dólares de su valor en los últimos 7 días, veamos si la caída a más largo plazo ha sido impulsada por la economía del negocio.

Eche un vistazo a nuestro último análisis de Ulta Beauty

No se puede negar que los mercados a veces son eficientes, pero los precios no siempre reflejan el rendimiento empresarial subyacente. Una forma imperfecta pero sencilla de considerar cómo ha cambiado la percepción del mercado sobre una empresa es comparar la variación del beneficio por acción (BPA) con el movimiento del precio de la acción.

Durante los desafortunados doce meses en los que la cotización de Ulta Beauty cayó, en realidad vio mejorar sus beneficios por acción (BPA) en un 4,1%. Por supuesto, la situación podría delatar un exceso de optimismo previo sobre el crecimiento.

Si echamos un vistazo a estas cifras, supondremos que el mercado esperaba un crecimiento mucho mayor el año pasado. Pero otros parámetros podrían arrojar algo de luz sobre el motivo de la caída de la cotización.

Los ingresos de Ulta Beauty aumentaron un 7,5% el año pasado. Dado que los parámetros fundamentales no explican fácilmente la caída del precio de la acción, podría haber una oportunidad si el mercado ha reaccionado de forma exagerada.

Los ingresos y beneficios de la empresa (a lo largo del tiempo) se muestran en la siguiente imagen (haga clic para ver las cifras exactas).

Ulta Beauty es bien conocida por los inversores, y un montón de analistas inteligentes han tratado de predecir los futuros niveles de beneficios. Dado que disponemos de un buen número de previsiones de analistas, puede que merezca la pena echar un vistazo a este gráfico gratuito que muestra las estimaciones de consenso.

Una perspectiva diferente

Mientras que el mercado en general ganó alrededor de un 25% en el último año, los accionistas de Ulta Beauty perdieron un 17%. Sin embargo, hay que tener en cuenta que incluso los mejores valores a veces obtienen peores resultados que el mercado en un periodo de doce meses. En el lado positivo, los accionistas a largo plazo han ganado dinero, con una ganancia del 1,9% anual durante media década. Es posible que la reciente liquidación sea una oportunidad, por lo que puede merecer la pena comprobar los datos fundamentales en busca de indicios de una tendencia de crecimiento a largo plazo. Aunque merece la pena tener en cuenta los distintos efectos que las condiciones del mercado pueden tener en el precio de las acciones, hay otros factores que son aún más importantes. Por ejemplo, hemos descubierto 1 señal de advertencia para Ulta Beauty que debería tener en cuenta antes de invertir aquí.

Si prefiere echar un vistazo a otra empresa, una con una situación financiera potencialmente superior, no se pierda esta lista gratuita de empresas que han demostrado que pueden aumentar sus beneficios.

Tenga en cuenta que los rendimientos del mercado citados en este artículo reflejan los rendimientos medios ponderados por el mercado de los valores que cotizan actualmente en las bolsas estadounidenses.

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Este artículo de Simply Wall St es de carácter general. Proporcionamos comentarios basados únicamente en datos históricos y previsiones de analistas utilizando una metodología imparcial y nuestros artículos no pretenden ser un asesoramiento financiero. No constituyen una recomendación de compra o venta de valores y no tienen en cuenta sus objetivos ni su situación financiera. Nuestro objetivo es ofrecerle un análisis a largo plazo basado en datos fundamentales. Tenga en cuenta que nuestro análisis puede no tener en cuenta los últimos anuncios de empresas sensibles a los precios o el material cualitativo. Simply Wall St no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados.

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