Die dreijährigen Verluste der Anleger setzen sich fort: Block (NYSE:SQ) fällt in dieser Woche um weitere 8,5%, die Gewinne gehen weiter zurück

Es ist nicht möglich, über lange Zeiträume zu investieren, ohne einige Fehlinvestitionen zu tätigen. Aber wirklich große Verluste können ein Gesamtportfolio wirklich nach unten ziehen. Nehmen Sie sich also einen Moment Zeit, um mit den langfristigen Aktionären von Block, Inc.(NYSE:SQ) zu sympathisieren, deren Aktienkurs in einem Zeitraum von drei Jahren um gewaltige 71 % eingebrochen ist. Das reicht aus, um selbst den stärksten Gemütern Unbehagen zu bereiten. Leider ist die Dynamik des Aktienkurses immer noch ziemlich negativ, mit einem Kursrückgang von 16 % in dreißig Tagen.

Da die vergangene Woche für die Aktionäre hart war, sollten wir die Fundamentaldaten untersuchen und sehen, was wir daraus lernen können.

Sehen Sie sich unsere neueste Analyse zu Block an

Um Buffett zu zitieren: "Die Schiffe werden um die Welt segeln, aber die Flat Earth Society wird florieren. Es wird weiterhin große Diskrepanzen zwischen Preis und Wert auf dem Markt geben...". Eine unvollkommene, aber einfache Methode, um festzustellen, wie sich die Marktwahrnehmung eines Unternehmens verändert hat, besteht darin, die Veränderung des Gewinns je Aktie (EPS) mit der Entwicklung des Aktienkurses zu vergleichen.

Block ist in den letzten fünf Jahren profitabel geworden. Das wird im Allgemeinen als positiv angesehen, und so sind wir überrascht, dass der Aktienkurs gesunken ist. Es lohnt sich also, andere Kennzahlen zu betrachten, um die Entwicklung des Aktienkurses zu verstehen.

Wir stellen fest, dass die Einnahmen in den letzten drei Jahren um 17 % pro Jahr gestiegen sind, was kein Grund für einen Verkauf der Aktie zu sein scheint. Es lohnt sich wahrscheinlich, den Block weiter zu untersuchen; während wir bei dieser Analyse vielleicht etwas übersehen, könnte sich auch eine Chance ergeben.

Im Folgenden sehen Sie, wie sich die Erträge und Einnahmen im Laufe der Zeit verändert haben (die genauen Werte erfahren Sie, wenn Sie auf das Bild klicken).

Block ist den Anlegern wohlbekannt, und viele clevere Analysten haben versucht, die künftigen Gewinnniveaus vorherzusagen. Wir empfehlen daher diesen kostenlosen Bericht mit Konsensprognosen

Eine andere Sichtweise

Block-Aktionäre haben in diesem Jahr einen Gewinn von 11 % erzielt. Leider bleibt dies hinter der Marktrendite zurück. Positiv betrachtet ist das immer noch ein Gewinn, und es ist sicherlich besser als der jährliche Verlust von etwa 0,3 %, den das Unternehmen über ein halbes Jahrzehnt hinnehmen musste. Dies könnte also ein Zeichen dafür sein, dass sich das Schicksal des Unternehmens gewendet hat. Ich finde es sehr interessant, den Aktienkurs langfristig als Indikator für die Unternehmensleistung zu betrachten. Aber um einen wirklichen Einblick zu erhalten, müssen wir auch andere Informationen berücksichtigen. Nehmen wir zum Beispiel das allgegenwärtige Gespenst des Investitionsrisikos. Wir haben mit Block 2 Warnzeichen identifiziert , deren Verständnis Teil Ihres Investitionsprozesses sein sollte.

Aber Achtung: Block ist vielleicht nicht die beste Aktie zum Kauf. Werfen Sie also einen Blick auf diese kostenlose Liste interessanter Unternehmen mit vergangenem Gewinnwachstum (und weiteren Wachstumsprognosen).

Bitte beachten Sie, dass die in diesem Artikel angegebenen Marktrenditen die marktgewichteten Durchschnittsrenditen von Aktien widerspiegeln, die derzeit an amerikanischen Börsen gehandelt werden.

Haben Sie Feedback zu diesem Artikel? Haben Sie Bedenken bezüglich des Inhalts? Setzen Sie sich direkt mit uns in Verbindung. Sie können auch eine E-Mail an editorial-team (at) simplywallst.com senden.

Dieser Artikel von Simply Wall St ist allgemeiner Natur. Wir kommentieren ausschließlich auf der Grundlage historischer Daten und Analystenprognosen und verwenden dabei eine unvoreingenommene Methodik. Unsere Artikel sind nicht als Finanzberatung gedacht. Er stellt keine Empfehlung zum Kauf oder Verkauf von Aktien dar und berücksichtigt weder Ihre Ziele noch Ihre finanzielle Situation. Unser Ziel ist es, Ihnen eine langfristig orientierte Analyse auf der Grundlage von Fundamentaldaten zu bieten. Beachten Sie, dass unsere Analyse möglicherweise nicht die neuesten kursrelevanten Unternehmensmeldungen oder qualitatives Material berücksichtigt. Simply Wall St hat keine Position in den genannten Aktien.