Bu hafta %4,3 geri çekilen Ladder Capital'in NYSE:LADR) beş yıllık kazanç düşüşü yatırımcıların odağına giriyor olabilir

Tek tek hisse senetlerini seçme çabasını haklı çıkarmak için, bir piyasa endeksi fonundan elde edilen getirileri geçmeye çalışmak gerekir. Ancak herhangi bir portföyde, bireysel hisse senetleri arasında karışık sonuçlar olacaktır. Bu noktada bazı hissedarlar Ladder Capital Corp 'a(NYSE:LADR) yaptıkları yatırımı sorguluyor olabilir, zira son beş yılda hisse fiyatı %31 düşmüştür.

Hisse senedi geçtiğimiz hafta %4,3 değer kaybettiğinden, iş performansına bir göz atıp herhangi bir tehlike işareti olup olmadığını görmekte fayda var.

Ladder Capital için son analizimize bakın

Piyasaların bazen verimli olduğu inkar edilemez, ancak fiyatlar her zaman temel iş performansını yansıtmaz. Hisse başına kazanç (EPS) ve hisse fiyatının zaman içindeki değişimini karşılaştırarak, yatırımcıların bir şirkete yönelik tutumlarının zaman içinde nasıl değiştiğini anlayabiliriz.

Hisse fiyatının düştüğü beş yıl boyunca Ladder Capital'in hisse başına kazancı (EPS) her yıl %13 oranında düşmüştür. EPS'deki bu düşüş, hisse fiyatındaki yıllık bileşik %7'lik düşüşten daha kötüdür. Hisse fiyatlarının nispeten sakin seyretmesinin nedeni, piyasanın şirketin toparlanmasını beklemesi olabilir.

Şirketin hisse başına kazancı (zaman içinde) aşağıdaki resimde gösterilmektedir (tam rakamları görmek için tıklayın).

Ladder Capital'in yıllar içinde kârını nasıl artırdığını görmek elbette mükemmel, ancak hissedarlar için gelecek daha önemli. Ladder Capital'in bilanço gücü hakkındaki bu ücretsiz interaktif rapor, hisse senedini daha fazla araştırmak istiyorsanız başlamak için harika bir yerdir.

Temettüler Ne Olacak?

Yatırımcılar hisse fiyatı getirisini ölçmenin yanı sıra toplam hissedar getirisini (TSR) de dikkate almalıdır. Hisse fiyatı getirisi yalnızca hisse fiyatındaki değişimi yansıtırken, TSR temettülerin değerini (yeniden yatırıldıkları varsayılarak) ve herhangi bir indirimli sermaye artırımı veya bölünmenin faydasını içerir. Dolayısıyla, cömert bir temettü ödeyen şirketler için TSR genellikle hisse fiyatı getirisinden çok daha yüksektir. Ladder Capital örneğinde, son 5 yılda %4,5 TSR elde etmiştir. Bu, daha önce bahsettiğimiz hisse fiyatı getirisini aşmaktadır. Şirket tarafından ödenen temettüler bu sayede toplam hissedar getirisini artırmıştır.

Farklı Bir Perspektif

Ladder Capital'in yıl içindeki TSR'si %25 ile piyasa ortalamasıyla büyük ölçüde uyumluydu. Bu kazanç oldukça tatmin edici görünüyor ve yıllık %0,9 olan beş yıllık TSR'den bile daha iyi. Hisse fiyatlarındaki artış bundan sonra yavaşlasa bile, bu şirketin uzun vadede izlenmeye değer bir şirket olma ihtimali oldukça yüksek. İş performansının bir göstergesi olarak uzun vadede hisse fiyatına bakmayı çok ilginç buluyorum. Ancak gerçek anlamda içgörü kazanmak için başka bilgileri de dikkate almamız gerekir. Örneğin, her zaman var olan yatırım riski hayaletini düşünün. Ladder Capital ile 2 uyarı işareti belirledik ve bunları anlamak yatırım sürecinizin bir parçası olmalıdır.

Elbette Ladder Capital satın alınacak en iyi hisse senedi olmayabilir. Bu yüzden bu ücretsiz büyüme hisseleri koleksiyonunu görmek isteyebilirsiniz.

Bu makalede belirtilen piyasa getirilerinin, şu anda Amerikan borsalarında işlem gören hisse senetlerinin piyasa ağırlıklı ortalama getirilerini yansıttığını lütfen unutmayın.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.