Os grandes proprietários de fundos de hedge da Elevation Oncology, Inc. (NASDAQ: ELEV) devem estar felizes, pois as ações continuam a impressionar, com alta de 213% na semana passada

Principais informações

• Dada a grande participação das instituições nas acções, o preço das acções da Elevation Oncology pode ser vulnerável às suas decisões de negociação
• 51% do negócio é detido pelos 8 principais accionistas
• As previsões dos analistas, juntamente com os dados de propriedade, servem para dar uma ideia sólida sobre as perspectivas de um negócio

Todos os investidores na Elevation Oncology, Inc.(NASDAQ:ELEV) devem estar cientes dos grupos de accionistas mais poderosos. O grupo que detém o maior número de acções da empresa, cerca de 29% para ser mais preciso, é o dos fundos de cobertura. Por outras palavras, este grupo é o que mais ganha (ou perde) com o seu investimento na empresa.

E, como resultado, os investidores de fundos de cobertura colheram os maiores frutos depois de o preço das acções da empresa ter subido 213% na semana passada. O retorno do investimento a um ano é atualmente de 176% e o ganho da semana passada teria sido mais do que bem-vindo.

Vamos dar uma olhada mais de perto para ver o que os diferentes tipos de acionistas podem nos dizer sobre a Elevation Oncology.

Veja nossa análise mais recente para Elevation Oncology

O que é que a propriedade institucional nos diz sobre a Elevation Oncology?

As instituições normalmente medem-se em relação a um índice de referência quando reportam aos seus próprios investidores, pelo que muitas vezes ficam mais entusiasmadas com uma ação quando esta é incluída num índice importante. Esperamos que a maioria das empresas tenha algumas instituições no registo, especialmente se estiverem a crescer.

Como se pode ver, os investidores institucionais têm uma participação razoável na Elevation Oncology. Isso pode indicar que a empresa tem um certo grau de credibilidade na comunidade de investimentos. No entanto, é melhor ter cuidado ao confiar na suposta validação que vem com os investidores institucionais. Por vezes, também eles se enganam. Se várias instituições mudarem a sua opinião sobre uma ação ao mesmo tempo, o preço da ação pode cair rapidamente. Por isso, vale a pena olhar para o histórico de ganhos da Elevation Oncology abaixo. Naturalmente, o futuro é o que realmente importa.

Nossos dados indicam que os fundos de hedge possuem 29% da Elevation Oncology. Isso é digno de nota, uma vez que os fundos de hedge são frequentemente investidores bastante activos, que podem tentar influenciar a gestão. Muitos querem ver a criação de valor (e um preço mais elevado das acções) a curto ou médio prazo. Analisando os nossos dados, podemos ver que o maior acionista é a Tang Capital Management, LLC, com 9,4% das acções em circulação. A Millennium Management LLC é o segundo maior acionista, com 7,1% das acções ordinárias, e a VenBio LLC detém cerca de 6,9% das acções da empresa.

Observamos também que os 8 principais accionistas representam mais de metade do registo de acções, com alguns accionistas mais pequenos a equilibrarem, em certa medida, os interesses dos maiores.

Embora faça sentido estudar os dados relativos à propriedade institucional de uma empresa, também faz sentido estudar as opiniões dos analistas para saber para que lado está a soprar o vento. Há um número razoável de analistas que cobrem as acções, pelo que pode ser útil conhecer a sua visão agregada sobre o futuro.

Posse de informação privilegiada sobre a Elevation Oncology

Embora a definição precisa de um insider possa ser subjectiva, quase todos consideram os membros do conselho de administração como insiders. A direção da empresa gere o negócio, mas o CEO responde perante o conselho de administração, mesmo que seja membro do mesmo.

A posse de informação privilegiada é positiva quando indica que a liderança está a pensar como os verdadeiros proprietários da empresa. No entanto, um elevado nível de participação de membros do conselho de administração pode também dar imenso poder a um pequeno grupo dentro da empresa. Este facto pode ser negativo em algumas circunstâncias.

Podemos informar que os insiders possuem acções da Elevation Oncology, Inc.. Como indivíduos, os insiders possuem coletivamente 2,7 milhões de dólares da empresa de 116 milhões de dólares. Alguns diriam que isto mostra um alinhamento de interesses entre os accionistas e o conselho de administração, embora geralmente prefiramos ver participações de insiders maiores. Mas talvez valha a pena verificar se esses insiders têm estado a vender.

Participação do público em geral

Com uma participação de 25%, o público em geral, composto maioritariamente por investidores individuais, tem algum grau de influência sobre a Elevation Oncology. Embora este grupo não possa necessariamente dar as ordens, pode certamente ter uma influência real na forma como a empresa é gerida.

Propriedade de capital privado

As empresas de capital privado detêm uma participação de 19% na Elevation Oncology. Isto sugere que podem ter influência nas decisões políticas mais importantes. Alguns poderão gostar deste facto, porque os capitais privados são por vezes activistas que responsabilizam a administração. Mas, outras vezes, os capitais privados estão a vender a empresa, tendo-a tornado pública.

Próximos passos:

Vale sempre a pena pensar nos diferentes grupos que detêm acções de uma empresa. Mas para compreender melhor a Elevation Oncology, temos de ter em conta muitos outros factores. Consideremos, por exemplo, o espetro sempre presente do risco de investimento. Identificámos 5 sinais de alerta com a Elevation Oncology (pelo menos 4 que são um pouco preocupantes) , e compreendê-los deve fazer parte do seu processo de investimento.

Se for como eu, talvez queira refletir sobre se esta empresa vai crescer ou diminuir. Felizmente, pode consultar este relatório gratuito que mostra as previsões dos analistas para o seu futuro.

NB: Os valores apresentados neste artigo são calculados com base nos dados dos últimos doze meses, que se referem ao período de 12 meses que termina na última data do mês em que a demonstração financeira está datada. Este facto pode não ser consistente com os valores do relatório anual do ano inteiro.

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Este artigo da Simply Wall St é de carácter geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos e previsões de analistas apenas utilizando uma metodologia imparcial e os nossos artigos não se destinam a ser um aconselhamento financeiro. Não constitui uma recomendação para comprar ou vender qualquer ação e não tem em conta os seus objectivos ou a sua situação financeira. O nosso objetivo é proporcionar-lhe uma análise orientada para o longo prazo, baseada em dados fundamentais. Note-se que a nossa análise pode não ter em conta os últimos anúncios de empresas sensíveis ao preço ou material qualitativo. Simply Wall St não detém qualquer posição nas acções mencionadas.