월 25% 가격 인하 이후 지금이 Sezzle을 재평가할 적절한 시기일까요?

• 오늘날 시장에서 Sezzle 주식이 숨겨진 가치인지 아니면 고가인지 궁금하신가요? 여러분은 혼자가 아니며, 그 가치의 원동력이 무엇인지 자세히 알아보겠습니다.
• 올해 들어 주가가 연초 대비 26.0% 상승하며 강세를 보였던 Sezzle은 최근 급격한 하락세를 보이며 지난 한 주 동안 13.5%, 한 달 동안 25.6% 하락했습니다.
• 최근 헤드라인은 소비자 금융 트렌드의 변화와 '선구매, 후결제' 방식의 광범위한 변화에 초점을 맞추면서 핀테크 혁신에 대한 논의의 중심에 Sezzle이 자리 잡았습니다. 이러한 변화하는 역학 관계로 인해 투자자들은 앞으로의 위험과 잠재적 상승 여력을 모두 다시 생각하게 되었습니다.
• 현재 Sezzle은 밸류에이션 점검에서 6점 만점에 2점을 받았으며, 이는 우리가 추적하는 6개의 주요 기준 중 2개 항목에서만 저평가되어 있음을 의미합니다. 이 글에서는 이러한 전통적인 가치평가 접근법을 살펴보고, 나중에 Sezzle의 진정한 가치를 더 통찰력 있게 볼 수 있는 방법이 있는지 알아보겠습니다.

Sezzle은 밸류에이션 점검에서 6점 만점에 2점을 받았습니다. 전체 밸류에이션 분석에서 어떤 다른 위험 신호를 발견했는지 알아보세요.

접근 방식 1: Sezzle 초과 수익률 분석

초과 수익 모델은 투자자가 요구하는 최소 수익률보다 얼마나 많은 수익을 창출할 수 있는지에 초점을 맞춰 기업의 진정한 가치를 추정합니다. 이 접근 방식은 단순히 현재 수익이나 현금 흐름이 아닌 기업의 자기자본 수익률과 성장 전망을 기반으로 합니다.

이 모델에 따르면 Sezzle의 현재 장부 가치는 주당 4.55달러이며, 안정적인 주당 순이익은 주당 0.40달러입니다. 이 수치는 지난 5년 동안의 자기자본 수익률과 장부가치의 중간값에서 가져온 것입니다. 평균 자기자본 수익률은 45.18%로 높은 반면, 자기자본 비용은 주당 0.07달러에 불과합니다. 따라서 초과 수익률은 주당 0.33달러로, 세즐이 자본 원가 이상의 수익을 창출했음을 나타냅니다.

이러한 건전한 펀더멘털에도 불구하고 초과 수익률 모델에 따르면 Sezzle 주식은 내재가치보다 554.4% 높은 것으로 추정됩니다. 이는 현재 주가가 비즈니스가 창출할 수 있는 지속 가능한 수익과 크게 괴리되어 있음을 시사합니다.

결과: 과대평가

초과 수익률 분석에 따르면 세즐은 554.4% 고평가된 것으로 나타났습니다. 883개의 저평가된 주식을 발견하거나 나만의 스크리너를 만들어 더 나은 가치 기회를 찾아보세요.

이 세즐의 공정 가치에 도달하는 방법에 대한 자세한 내용은 기업 보고서의 가치 평가 섹션을 참조하세요.

접근법 2: 세즐의 가격과 수익 비교

주가수익비율(PE)은 세즐과 같은 수익성 있는 기업을 평가하는 데 있어 신뢰할 수 있는 척도로 널리 알려져 있습니다. 주가수익비율은 기업의 주가와 주당 순이익을 비교하기 때문에 현재 1달러의 수익에 대해 투자자가 현재 얼마를 지불할 의향이 있는지를 반영합니다. 따라서 꾸준한 수익을 창출하는 기업에 특히 유용합니다.

성장 기대치와 위험 수준은 "정상" 또는 "적정" PE 비율을 결정하는 데 큰 역할을 합니다. 빠르게 성장하고 덜 위험한 기업은 일반적으로 더 높은 주가수익배수를 요구하고, 성숙하거나 위험한 기업은 더 낮은 주가수익배수로 거래되는 경향이 있습니다. 모든 PE 비교는 항상 회사의 미래 전망과 업계 상황을 고려해야 합니다.

현재 세즐은 16.90배의 주가수익비율로 거래되고 있습니다. 이는 다각화된 금융 산업 평균인 13.31배를 크게 상회하고 동종업계 평균인 48.13배보다 훨씬 낮은 수치입니다. 그러나 이러한 대략적인 벤치마크가 항상 전체 상황을 파악할 수 있는 것은 아닙니다. 이것이 바로 Simply Wall St의 독점적인 공정 비율입니다. 수익 성장 전망, 업계 포지셔닝, 이익 마진, 시가총액, 전반적인 리스크 프로파일 등을 반영한 Sezzle의 공정 배율은 26.65배입니다. 기존 비교와 달리 공정 배율은 보다 정확한 회사별 상황을 파악하기 위해 전체론적 접근 방식을 사용합니다.

Sezzle의 실제 주가수익비율(16.90배)과 공정비율(26.65배)을 비교하면 상당한 할인이 있음을 알 수 있습니다. 이 측정법에 따르면 Sezzle 주식은 펀더멘털과 위험 조정 성장 전망에 비해 저평가된 것으로 보입니다.

결과: 저평가

주가수익비율은 한 가지 이야기를 들려주지만, 진짜 기회가 다른 곳에 있다면 어떨까요? 내부자들이 폭발적인 성장에 큰 베팅을 하고 있는 1403개 기업을 알아보세요.

의사 결정을 업그레이드하세요: 세즐 내러티브 선택하기

앞서 밸류에이션을 이해하는 더 좋은 방법이 있다고 말씀드렸으니, Simply Wall St의 커뮤니티 페이지에서 수백만 명의 투자자가 사용하는 스마트하고 접근하기 쉬운 도구인 내러티브를 소개해드리겠습니다.

내러티브는 기업에 대한 여러분의 이야기입니다. 내러티브는 기업이 하는 일, 기회와 위협, 미래 매출, 이익, 마진에 대한 가정, 궁극적으로 주식의 적정 가격 등을 연결하는 방법입니다.

내러티브는 기존의 비율에만 의존하는 대신 투자자가 실제 기업 동향과 개인 예측을 가치 평가 모델에 연결하여 자신만의 관점을 제시할 수 있도록 지원합니다. 빠르고 쉽게 액세스할 수 있어 예측을 조정하고 매출, 수익 또는 시장 심리의 변화가 Sezzle의 공정 가치에 어떤 영향을 미치는지 즉시 확인할 수 있습니다.

뉴스나 수익 업데이트가 들어오면 내러티브는 이 새로운 정보를 가치 평가에 동적으로 반영하여 최신의 관련성 있는 사고를 유지합니다. 예를 들어, 한 투자자는 사용자 성장과 마진 확대에 대한 낙관적인 예측을 바탕으로 Sezzle의 공정 가치를 150달러까지 자신 있게 예상하는 반면, 보다 신중한 투자자는 신용 손실과 경쟁 등의 위험에 초점을 맞춰 111달러로 훨씬 낮은 목표치를 예상할 수 있습니다.

궁극적으로 내러티브는 Sezzle의 공정 가치에 대한 견해가 최근 가격과 어떻게 비교되는지 보여줌으로써 투자 결정에 대한 확고한 통제권을 갖게 해줍니다.

Sezzle에 대해 더 많은 이야기가 있다고 생각하시나요? 커뮤니티로 이동하여 다른 사람들의 의견을 확인해 보세요!

Simply Wall St의 이 기사는 일반적인 성격의 글입니다. 편향되지 않은 방법론을 사용하여 과거 데이터와 애널리스트의 예측을 기반으로 논평을 제공하며, 재정적 조언을 목적으로 하지 않습니다. 또한 주식 매수 또는 매도를 추천하지 않으며, 사용자의 목표나 재무 상황을 고려하지 않습니다. 당사는 펀더멘털 데이터에 기반한 장기적 관점의 분석을 제공하는 것을 목표로 합니다. 당사의 분석에는 가격에 민감한 최신 기업 발표나 정성적 자료가 고려되지 않을 수 있습니다. Simply Wall St는 언급된 주식에 대해 어떠한 포지션도 갖고 있지 않습니다.

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