牧野フライス製作所、EPSを12％上回る。EPSを12％上回る：アナリストが考える今後の展開

牧野フライス製作所(牧野フライス製作所（東証：6135）は、アナリストの予想を覆し、市場予想を上回る年次決算を発表した。 売上高は予想を2.7％上回る2,250億円となり、全体としてポジティブな結果となった。牧野フライス製作所の1株当たり利益（EPS）は671円で、アナリスト予想を12％上回った。 この結果を受けて、アナリストは業績モデルを更新しているが、同社の見通しに強い変化があったと考えているのか、それとも従来通りなのかを知りたいところだ。 そこで、我々は最新の決算後の法定コンセンサス予想を収集し、来年に何が待ち受けている可能性があるのかを確認した。

牧野フライス製作所の最新分析を見る

先週の決算発表を受けて、牧野フライス製作所のアナリスト3名は、2025年の売上高を過去12ヶ月とほぼ同水準の2,247億円と予想している。 一株当たり法定利益は、同期間に12％減の590円となる見込み。 このレポートに至るまで、アナリストは2025年の売上高を2,206億円、1株当たり利益（EPS）を562円と予想していた。 そのため、今回の結果を受けて、牧野フライス製作所の収益ポテンシャルについて、コンセンサスはやや楽観的になったようだ。

アナリストは業績上方修正を受けて目標株価を引き上げており、コンセンサス目標株価は5.7％上昇の6,133円となっている。 しかし、目標株価を考えるもう一つの方法は、アナリストが提示する目標株価の幅を見ることだ。 牧野フライス製作所については、最も強気なアナリストが7,000円、最も弱気なアナリストが5,100円と、見方が分かれている。 アナリストの事業に対する見方はまちまちであることは確かだが、極端な結果が牧野フライス製作所の株主を待ち受けている可能性を示唆するほど、予想の幅は広くないと弊社では見ている。

大局的に見れば、これらの予測を理解する方法の一つは、過去の実績や業界の成長予測との比較を見ることである。 2025年末までの売上高は年率0.3%減と予想されており、売上高が反転する見込みであることを強調したい。これは、過去5年間の7.9%という過去の成長率からの顕著な変化である。 これを当社のデータと比較してみると、同業他社は全体として年率4.9％の増収が見込まれている。 牧野フライス製作所の収益が、業界全体よりも大幅に悪化すると予想されていることは明らかだ。

ボトムライン

ここで最も重要なことは、アナリストが一株当たり利益予想をアップグレードしたことであり、この結果を受けて牧野フライス製作所に対する楽観的な見方が明らかに増えたことを示唆している。 プラス面では、売上高予想に大きな変更はなかった。 目標株価の引き上げは、同事業の本源的価値が時間の経過とともに改善するとアナリストが考えていることを示唆している。

その考えに従えば、私たちは、来年の収益よりも事業の長期的見通しの方がはるかに重要であると考える。 牧野フライス製作所の2027年までの見通しは、当社のプラットフォームで無料でご覧いただけます。

次のステップに進む前に、当社が発見した牧野フライス製作所の1つの警告サインについて知っておく必要がある。

この記事についてご意見がありますか？内容にご不満ですか？ 私たちに直接 ご連絡ください。 または、editorial-team (at) simplywallst.comまでEメールをお送りください。

このSimply Wall Stの記事は一般的な内容です。 当社は、過去のデータとアナリストの予測に基づき、偏りのない方法論のみで解説を提供しており、当社の記事は財務アドバイスを意図したものではありません。また、お客様の目的や財務状況を考慮するものではありません。当社は、ファンダメンタルズ・データに基づいて、長期的な視点に立った分析をお届けすることを目的としています。当社の分析は、価格に影響を与える最新の企業発表や定性的な材料を織り込んでいない場合があることにご留意ください。Simply Wall Stは、言及されたいかなる銘柄にもポジションを有していない。