¿Significa la expansión de la IA de Meta una oportunidad para los inversores en medio de la reciente caída del precio de las acciones?

• ¿Alguna vez se ha preguntado si Meta Platforms cotiza a precio de ganga o demasiado alto? Si es así, seguro que no es el único, sobre todo teniendo en cuenta los titulares de los últimos días.
• Después de una racha estelar de tres años con una rentabilidad del 456,5%, las acciones de Meta se han enfriado un poco. La acción bajó un 0,9% la semana pasada y un 10,4% este mes, aunque sigue subiendo un 5,4% en lo que va de año.
• Las noticias recientes sobre la expansión de Meta en asociaciones de inteligencia artificial y el renovado escrutinio regulador han provocado tanto entusiasmo como cautela entre los inversores. Estos acontecimientos están cambiando la percepción de las perspectivas de crecimiento de Meta y su perfil de riesgo, lo que ayuda a explicar algunos de los últimos movimientos de la acción.
• Con una puntuación de valor de 5 sobre 6, Meta supera sin duda la mayoría de los controles de infravaloración. A medida que vayamos desgranando los números, no nos limitaremos a examinar los enfoques convencionales, sino que también compartiremos una forma aún más aguda de juzgar el valor antes de terminar.

Descubra por qué la rentabilidad del 8,7% de Meta Platforms en el último año está por detrás de la de sus homólogas.

Enfoque 1: Análisis del flujo de caja descontado (DCF) de Meta Platforms

El modelo de flujo de caja descontado (DCF) proporciona una estimación prospectiva del valor de una empresa extrapolando los flujos de caja futuros y descontándolos al valor actual. Es muy utilizado por los inversores para evaluar si una acción cotiza por debajo, al nivel o por encima de su valor intrínseco.

Según el análisis DCF de Meta Platforms, el flujo de caja libre de la empresa en los últimos doce meses asciende a 58.800 millones de dólares. Los analistas proyectan un crecimiento constante en la generación de efectivo de Meta, estimando que el flujo de caja libre anual alcanzará los 97.000 millones de dólares en 2029, con nuevos aumentos basados en modelos a más largo plazo. Los próximos cinco años se basan en estimaciones directas de los analistas, y Simply Wall St amplía la previsión a diez años para captar el panorama a más largo plazo. De este modo se obtiene una valoración que incorpora tanto las perspectivas a corto como a medio plazo.

Cuando estas proyecciones se descuentan al presente, el valor intrínseco estimado de Meta asciende a 1.081 dólares por acción. El modelo DCF indica que las acciones cotizan con un descuento del 41,6% respecto a su valor calculado, por lo que Meta parece significativamente infravalorada.

Resultado: INFRAVALORADA

Nuestro análisis del flujo de caja descontado (DCF) sugiere que Meta Platforms está infravalorada en un 41,6%. Realice un seguimiento de este valor en su lista de seguimiento o cartera, o descubra otros 874 valores infravalorados en función de los flujos de caja.

Vaya a la sección Valoración de nuestro Informe de Empresa para obtener más detalles sobre cómo llegamos a este Valor Justo para Meta Platforms.

Enfoque 2: Precio de Meta Platforms frente a beneficios

El ratio Precio/Ganancias (PE) es una forma fiable de valorar empresas rentables como Meta Platforms, ya que refleja lo que los inversores están dispuestos a pagar hoy por un dólar de ganancias. Para las empresas que generan beneficios constantes, como Meta, el PER proporciona un vínculo directo entre las expectativas del mercado y los resultados actuales.

Las expectativas de crecimiento y los riesgos pueden modificar lo que se considera un ratio PE "normal" o "justo". Las empresas de crecimiento más rápido o las que se consideran menos arriesgadas suelen tener múltiplos más altos, mientras que las más lentas o volátiles suelen tener múltiplos más bajos.

Meta Platforms cotiza actualmente a un ratio PE de 27,2x. Para contextualizar, el sector de Medios y Servicios Interactivos se sitúa en un PE medio de 17,7x, mientras que el grupo de pares de Meta tiene un PE medio de 36,3x. Está claro que Meta es más cara que el sector en general, pero cotiza con un notable descuento respecto a sus homólogas directas.

Aquí es donde entra en juego el "Fair Ratio" de Simply Wall St. Para Meta, el Ratio Justo es de 40,2x. A diferencia de las medias del sector o de las comparaciones entre pares, el Ratio Justo incorpora el crecimiento de los beneficios individuales de Meta, los márgenes de beneficios, los riesgos empresariales, el sector y el tamaño para reflejar con mayor precisión su perfil único.

Dado que el PER actual de Meta de 27,2x está muy por debajo del Ratio Justo de 40,2x, esto indica que la acción está infravalorada según este método.

Resultado: INFRAVALORADO

Los ratios PE cuentan una historia, pero ¿y si la verdadera oportunidad está en otra parte? Descubra 1404 empresas en las que personas con información privilegiada apuestan a lo grande por un crecimiento explosivo.

Mejore su toma de decisiones: Elija sus Meta Plataformas Narrativas

Antes hemos mencionado una forma más potente de tomar decisiones de inversión. Vamos a presentarle las Narrativas, un enfoque dinámico en el que usted combina su visión de la historia de las Meta Plataformas con una previsión financiera y un valor razonable que se ajuste a sus suposiciones.

Una narrativa va más allá de los números, permitiéndole explicar por qué cree que Meta tendrá éxito (o luchará) y, a continuación, vincular su convicción directamente con el crecimiento, los márgenes, los riesgos y el valor razonable resultante. Esto te permite ver exactamente cómo se comparan tus convicciones tanto con el precio actual de la acción como con las perspectivas de cientos de inversores.

Lo mejor de todo es que las Narrativas son fáciles de crear o explorar dentro de la página de la Comunidad de Simply Wall St, donde millones de inversores comparten sus propias opiniones y modelos. Puede comparar, ajustar o cuestionar su forma de pensar en tiempo real.

Cuando aparecen nuevas noticias o ganancias, las Narrativas se actualizan automáticamente, ayudándole a mantenerse a la vanguardia y decidir si es el momento de comprar, vender o mantener. En el caso de Meta Platforms, encontrarás Narrativas optimistas que asumen más de 1.086 dólares por acción gracias a un crecimiento más rápido de la publicidad impulsada por la IA, mientras que las perspectivas más prudentes ven el valor razonable más cerca de los 658 dólares, lo que subraya cómo tu visión de la historia puede cambiarlo todo.

Para las Meta Plataformas, sin embargo, te lo pondremos muy fácil con avances de dos de las principales Narrativas de Meta Plataformas:

🐂 Meta Plataformas Caso Toro

Valor razonable: $848.43

El precio actual está un 25,5% por debajo del valor razonable

Tasa de Crecimiento de Ingresos: 15.8%

• Se espera que la segmentación de anuncios impulsada por IA, la ventaja del ecosistema y las nuevas fuentes de ingresos en mensajería de Meta impulsen un fuerte crecimiento de los ingresos y una mejor monetización.
• Los analistas prevén un crecimiento anual de los ingresos del 15,8% en los próximos tres años, con un aumento de los beneficios por acción hasta los 36,14 dólares en 2028. El valor razonable se estima en 848,43 dólares, un 25,5% por encima del precio actual.
• Entre los principales riesgos figuran la fuerte inversión en iniciativas de IA y metaverso, los vientos en contra regulatorios y las dificultades para monetizar las nuevas empresas. Las perspectivas a largo plazo siguen siendo sólidas si la ejecución tiene éxito.

🐻 Caso bajista de Meta Platforms

Valor razonable: 538,09 dólares

El precio actual es un 17,4% superior al valor razonable

Tasa de crecimiento de los ingresos: 10.5%

• La capacidad de Meta para mantener su dominio social se basa en la innovación de IA, el liderazgo de costes en hardware AR/VR y el crecimiento continuo de los ingresos por publicidad, pero las fuertes inversiones y los riesgos de diversificación están aumentando.
• Los ingresos procedentes de AR/VR y de la aplicación Threads están destinados a diversificar la cartera, pero la monetización y el control de costes siguen siendo obstáculos clave, ya que la empresa apuesta fuerte por las nuevas tendencias tecnológicas.
• Los bajistas destacan el riesgo de ejecución, el continuo escrutinio regulatorio, la dependencia de la publicidad y un precio actual que supera el valor razonable calculado en un 17,4%.

¿Crees que Meta Platforms tiene algo más que contar? Visita nuestra Comunidad para ver lo que dicen los demás.

Este artículo de Simply Wall St es de carácter general. Proporcionamos comentarios basados únicamente en datos históricos y previsiones de analistas utilizando una metodología imparcial y nuestros artículos no pretenden ser un asesoramiento financiero. No constituyen una recomendación de compra o venta de valores y no tienen en cuenta sus objetivos ni su situación financiera. Nuestro objetivo es ofrecerle un análisis centrado en el largo plazo y basado en datos fundamentales. Tenga en cuenta que nuestro análisis puede no tener en cuenta los últimos anuncios de empresas sensibles a los precios o el material cualitativo. Simply Wall St no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados.

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