Signalisiert der wöchentliche Anstieg von 11% bei Analog Devices eine Abkopplung vom inneren Wert?

• Wenn Sie sich schon immer gefragt haben, ob die Aktie von Analog Devices mehr oder weniger wert ist, als sie eigentlich ist, dann sind Sie hier genau richtig, um Klarheit ohne Fachchinesisch zu bekommen.
• Allein in der letzten Woche sind die Aktien von Analog Devices um 11,0 % gestiegen, was zu einer starken Jahresrendite von 22,0 % beiträgt, die die Aufmerksamkeit der Anleger auf sich gezogen hat.
• Der Chip-Hersteller profitiert weiterhin von den wachsenden Anwendungen in der industriellen Automatisierung und der Automobiltechnik. Beide Bereiche haben als Sektoren, die sich nach fortschrittlichen Halbleitern sehnen, Schlagzeilen gemacht. Namhafte Partnerschaften und die steigende Nachfrage nach analogen Chips waren die Hauptgesprächsthemen in den jüngsten Branchenmeldungen, die das Interesse an Analog Devices weckten.
• Mit einem Bewertungsergebnis von 1 von 6 gibt es klare Signale, die es zu entschlüsseln gilt. Als Nächstes werden wir die Zahlen anhand gängiger Bewertungsansätze untersuchen, aber bleiben Sie dran, um am Ende dieses Artikels eine alternative Perspektive kennenzulernen, die sich lohnt.

Analog Devices erreicht bei unseren Bewertungstests nur 1/6. Sehen Sie sich an, welche anderen roten Fahnen wir in der vollständigen Aufschlüsselung der Bewertung gefunden haben.

Ansatz 1: Analog Devices Discounted Cash Flow (DCF)-Analyse

Das Discounted-Cashflow-Modell (DCF) schätzt den Wert eines Unternehmens, indem es die zukünftigen Cashflows projiziert und sie auf den heutigen Wert abzinst. Für Analog Devices bietet dieser Ansatz einen detaillierten Blick darauf, wie sich das Unternehmen im Laufe der Zeit auf der Grundlage von Prognosen des freien Cashflows entwickeln könnte.

Analog Devices erwirtschaftet derzeit einen freien Cashflow (FCF) in Höhe von 3,96 Mrd. $. Analysten prognostizieren, dass der FCF weiter wachsen und bis 2029 6,31 Mrd. $ erreichen wird. Während die Analysten Schätzungen für einen Zeitraum von bis zu fünf Jahren abgeben, werden die zukünftigen Cashflows darüber hinaus von Simply Wall St. extrapoliert, was eine umfassende Projektion über das nächste Jahrzehnt ermöglicht.

Nach der DCF-Berechnung liegt der geschätzte innere Wert der Analog Devices-Aktie bei 162,59 $. Auf der Grundlage dieser Bewertung wird die Aktie mit einem Aufschlag von 58,6 % auf ihren inneren Wert gehandelt, was bedeutet, dass sie zu den aktuellen Marktpreisen erheblich überbewertet ist.

Ergebnis: ÜBERBEWERTET

Unsere Discounted Cash Flow (DCF)-Analyse legt nahe, dass Analog Devices um 58,6 % überbewertet sein könnte. Entdecken Sie 926 unterbewertete Aktien oder erstellen Sie Ihren eigenen Screener, um bessere Wertmöglichkeiten zu finden.

Im Abschnitt "Bewertung" unseres Unternehmensberichts finden Sie weitere Einzelheiten dazu, wie wir zu diesem fairen Wert für Analog Devices kommen.

Ansatz 2: Analog Devices Kurs-Gewinn-Verhältnis (PE Ratio)

Das Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV) ist eine weit verbreitete Bewertungskennzahl für profitable Unternehmen, da es den Anlegern anzeigt, wie viel sie für jeden Dollar an Gewinn zahlen. Da Analog Devices durchweg profitabel ist, ist das KGV eine relevante und intuitive Methode, um zu messen, wie der Markt die Ertragskraft des Unternehmens bewertet.

Es ist wichtig zu beachten, dass Unternehmen mit höheren Wachstumserwartungen und geringerem Risiko in der Regel mit höheren KGVs gehandelt werden, während reifere oder volatilere Unternehmen tendenziell niedrigere Multiplikatoren aufweisen. Das angemessene KGV hängt von Faktoren wie Gewinnwachstum, Stabilität und dem Vergleich des Unternehmens mit seiner Branche und seinen Konkurrenten ab.

Derzeit wird Analog Devices mit einem KGV von 55,7x gehandelt, was über dem Durchschnitt der Halbleiterbranche von 35,8x und dem Durchschnitt der engsten Wettbewerber von 63,8x liegt. Auf den ersten Blick mag dies im Vergleich zur breiteren Halbleiterbranche teuer erscheinen.

Das "faire Verhältnis" von Simply Wall St für Analog Devices liegt jedoch bei 37,9x. Diese firmeneigene Kennzahl ist besser als einfache Branchen- oder Peer-Benchmarks, da sie das einzigartige Gewinnwachstum, die Gewinnmargen, das Risikoprofil, die Marktkapitalisierung und die spezifische Position des Unternehmens innerhalb der Branche berücksichtigt. Dies macht es zu einem maßgeschneiderten und zuverlässigen Maßstab für Bewertungsvergleiche.

Vergleicht man das aktuelle KGV von Analog Devices von 55,7x mit dem fairen KGV von 37,9x, so wird deutlich, dass die Aktie mit einem erheblichen Aufschlag gegenüber dem gehandelt wird, was angesichts der zugrunde liegenden Fundamentaldaten als fair angesehen werden würde.

Fazit: OVERVALUED

Das KGV erzählt eine Geschichte, aber was ist, wenn die wahre Chance woanders liegt? Entdecken Sie 1440 Unternehmen, bei denen Insider auf explosives Wachstum wetten.

Verbessern Sie Ihre Entscheidungsfindung: Wählen Sie Ihr Analog Devices-Narrativ

Wir haben bereits erwähnt, dass es einen noch besseren Weg gibt, die Bewertung zu verstehen, also stellen wir Ihnen die Narrative vor. Ein Narrativ geht über die traditionellen Zahlen hinaus, indem es Ihnen erlaubt, Ihre eigene Geschichte und Perspektive über ein Unternehmen zu definieren. Dieser Ansatz verbindet Ihre Sicht der zukünftigen Umsätze, Erträge und Gewinnspannen mit einer Schätzung des fairen Wertes.

Narratives bieten eine unkomplizierte und interaktive Möglichkeit, um zu sehen, wie Ihre Erwartungen oder die der breiteren Anlegergemeinschaft mit den aktuellen Marktpreisen übereinstimmen. Auf der Community-Seite von Simply Wall St nutzen Millionen von Anlegern Narratives jeden Tag als Instrument, um ihre eigenen Erkenntnisse über die Finanzdaten zu legen und so ihre Kauf- oder Verkaufsentscheidungen zu treffen.

Mit Narratives können Sie Ihre Prognose schnell aktualisieren, wenn neue Nachrichten oder Gewinnberichte veröffentlicht werden. Dadurch wird sichergestellt, dass Ihre Fair-Value-Ansicht immer die neuesten Informationen widerspiegelt. Einige Anleger glauben beispielsweise, dass Analog Devices ein außergewöhnliches Wachstum erzielen wird, das durch künstliche Intelligenz und industrielle Automatisierung angetrieben wird, und setzen ihren narrativen fairen Wert auf bis zu 310 US-Dollar pro Aktie. Andere, die hinsichtlich der Branchenrisiken vorsichtiger sind, sehen den fairen Wert eher bei 155 $. Indem Sie Ihr bevorzugtes Narrativ auswählen und verfolgen, können Sie intelligenter investieren, indem Sie eine Geschichte verwenden, die für Sie Sinn macht, und diese mit dynamischen, aktuellen Analysen untermauern.

Glauben Sie, dass die Geschichte von Analog Devices noch mehr zu bieten hat? Besuchen Sie unsere Community, um zu sehen, was andere sagen!

Dieser Artikel von Simply Wall St ist allgemeiner Natur. Wir geben Kommentare ab, die auf historischen Daten und Analystenprognosen basieren und eine unvoreingenommene Methodik verwenden. Er stellt keine Empfehlung zum Kauf oder Verkauf von Aktien dar und berücksichtigt weder Ihre Ziele noch Ihre finanzielle Situation. Unser Ziel ist es, Ihnen eine langfristig ausgerichtete, auf Fundamentaldaten basierende Analyse zu bieten. Beachten Sie, dass unsere Analyse möglicherweise nicht die neuesten kursrelevanten Unternehmensmeldungen oder qualitatives Material berücksichtigt. Simply Wall St hat keine Position in den genannten Aktien.

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