Aktionäre von Newmont (NYSE:NEM) haben seit ihrer Investition in die Aktie vor drei Jahren einen Verlust von 19 % hinnehmen müssen

Als Anleger ist es erstrebenswert, dass Ihr Gesamtportfolio den Marktdurchschnitt übertrifft. Wenn Sie sich jedoch an der Aktienauswahl versuchen, riskieren Sie, weniger als der Markt zu verdienen. Leider ist dies bei den längerfristigen Aktionären der Newmont Corporation(NYSE:NEM) der Fall, denn der Aktienkurs ist in den letzten drei Jahren um 27 % gesunken und liegt damit deutlich unter der Marktrendite von rund 29 %. In den letzten 90 Tagen ist der Aktienkurs sogar um 19 % gesunken, was für die Aktionäre noch schlimmer ist.

Werfen wir also einen Blick darauf, ob die längerfristige Performance des Unternehmens mit der Entwicklung des zugrunde liegenden Geschäfts übereinstimmt.

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Es lässt sich nicht leugnen, dass die Märkte manchmal effizient sind, aber die Preise spiegeln nicht immer die zugrunde liegende Unternehmensleistung wider. Eine Möglichkeit zu untersuchen, wie sich die Marktstimmung im Laufe der Zeit verändert hat, besteht darin, die Wechselwirkung zwischen dem Aktienkurs eines Unternehmens und seinem Gewinn pro Aktie (EPS) zu betrachten.

Wir wissen, dass Newmont in der Vergangenheit profitabel war. Andererseits meldete das Unternehmen in den letzten zwölf Monaten einen Verlust, was darauf hindeutet, dass es nicht zuverlässig profitabel ist. Andere Kennzahlen könnten uns einen besseren Überblick darüber geben, wie sich der Wert des Unternehmens im Laufe der Zeit verändert.

Wir stellen fest, dass die Einnahmen in den letzten drei Jahren um 7,1 % pro Jahr gestiegen sind, was kein Grund zu sein scheint, Aktien zu verkaufen. Diese Analyse ist nur oberflächlich, aber es könnte sich lohnen, Newmont genauer zu untersuchen, denn manchmal fallen Aktien zu Unrecht. Dies könnte eine Gelegenheit sein.

Die folgende Abbildung zeigt, wie sich die Erträge und Einnahmen im Laufe der Zeit entwickelt haben (wenn Sie auf das Bild klicken, können Sie mehr Details sehen).

Es ist gut zu sehen, dass es in den letzten drei Monaten einige bedeutende Insiderkäufe gab. Das ist ein Pluspunkt. Dennoch sind wir der Meinung, dass die Entwicklung der Erträge und des Umsatzwachstums noch wichtigere Faktoren sind, die es zu berücksichtigen gilt. Daher empfehlen wir Ihnen, sich diesen kostenlosen Bericht mit den Konsensprognosen anzusehen.

Was ist mit Dividenden?

Neben der Messung der Aktienkursrendite sollten Anleger auch die Gesamtrendite für die Aktionäre (TSR) berücksichtigen. Während die Aktienkursrendite nur die Veränderung des Aktienkurses widerspiegelt, umfasst der TSR den Wert der Dividenden (unter der Annahme, dass sie reinvestiert wurden) und den Nutzen einer diskontierten Kapitalerhöhung oder eines Spin-offs. Bei Unternehmen, die eine großzügige Dividende zahlen, ist der TSR also oft viel höher als die Aktienkursrendite. Im Fall von Newmont lag der TSR in den letzten 3 Jahren bei -19 %. Das übertrifft die bereits erwähnte Aktienkursrendite. Die von dem Unternehmen gezahlten Dividenden haben somit die Gesamtrendite für die Aktionäre erhöht.

Eine andere Sichtweise

Die Aktionäre von Newmont erzielten im Laufe des Jahres eine Gesamtrendite von 10 %. Das war jedoch weniger als der Marktdurchschnitt. Positiv ist, dass dies immer noch ein Gewinn ist und sogar besser als die durchschnittliche Rendite von 4 % über ein halbes Jahrzehnt. Dies könnte darauf hindeuten, dass das Unternehmen im Zuge seiner Strategie neue Anleger gewinnt. Es ist immer interessant, die Entwicklung des Aktienkurses über einen längeren Zeitraum zu verfolgen. Aber um Newmont besser zu verstehen, müssen wir viele andere Faktoren berücksichtigen. Nehmen wir zum Beispiel die Risiken: Newmont hat 1 Warnzeichen , das Sie unserer Meinung nach beachten sollten.

Es gibt viele andere Unternehmen, bei denen Insider Aktien aufkaufen. Diese kostenlose Liste mit unterbewerteten Small-Cap-Unternehmen, die von Insidern gekauft werden, sollten Sie sich nicht entgehen lassen .

Bitte beachten Sie, dass die in diesem Artikel angegebenen Marktrenditen die marktgewichteten Durchschnittsrenditen von Aktien widerspiegeln, die derzeit an amerikanischen Börsen gehandelt werden.

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